71頁量子透析中國雲遊戲中場戰事

遊資網發表於2020-07-21

《71頁量子透析中國雲遊戲中場戰事》報告著重剖析瞭如下問題：目前中國雲遊戲市場處在哪個階段？一二級雲遊戲市場發生了何種變化，為何加速抱團取暖？打造原生雲遊戲，遊戲引擎廠商扮演著何種角色？隨著遊戲版權收緊，做雲遊戲平臺到底前途在哪兒？

中國雲遊戲行業邁入“中場戰事”階段：大致上中國雲遊戲產業可劃分為萌芽期（2013-2018年）→高速發展期（2019-2024年）→成熟期（2025-2030年）。

2019年堪稱中國雲遊戲“元年”，特指大眾認知層面。進入2020年，50+雲遊公司站在鎂光燈下，受VC、大企業戰投部門追捧。

一線網際網路大廠騰訊、阿里、華為持續加碼，遊戲廠商三七互娛、完美世界、盛趣遊戲高調發聲。三大運營商前後腳跟進。我們認為中國整個雲遊戲產業正處於高速發展期的中場戰事階段。

影響雲遊戲發展的核心變數：技術（GPU虛擬化、音視訊編解碼、5G、邊緣計算幾乎不變）；引擎開發工具（尚處於起步階段）；內容版權風險（上升）。

一級市場—創業公司：市場加速優勝劣汰，站隊大公司，陣營分化；二級市場—港美A股遊戲公司：遊戲公司紛紛推出雲遊戲平臺，成立自研“原生雲遊戲”工作室。

網際網路巨頭合縱連橫，深化合作：2020年3月，騰訊遊戲與華為簽署戰略合作備忘錄，共同宣佈成立聯合創新實驗室。雙方合作內容包括：移動雲遊戲；遊戲引擎；前沿技術。我們瞭解到，此番合作更偏向基礎硬體資源。

2020年6月，網易與華為正式簽署戰略合作協議，雙方以“雲+AI+5G+終端”新一代資訊科技發展為合作契機，圍繞“數字娛樂”創新，就新技術和生態進行深度合作，其中就包括雲遊戲。我們瞭解到，此次合作除卻伺服器硬體資源外，還有云服務資源、運算渲染編解碼等技術。

雲遊戲核心技術：推動雲遊戲的四大核心技術均未發生顯著變化。第五代通訊網路技術、GPU虛擬化技術、音視訊編解碼技術、邊緣計算等，均未發生顯著變化。

雲遊戲引擎：遊戲前端流媒體化普及，後端引擎開發待探索。當前，不考慮成本回收的前提下，遊戲上雲非常容易。可要打造純原生雲遊戲，上雲端開發相對困難。

遊戲版權受限，C端雲遊戲平臺面臨挑戰：國內各大C端雲遊戲平臺，未經授權不允許上架騰訊系相關遊戲產品。在愈發嚴格的版權保護環境下，國內主流C端雲遊戲平臺紛紛投入騰訊懷抱，或尋求庭外和解。

雲遊戲平臺推演：我們推演，未來中國C端雲遊戲平臺會出現三種情況：第一：遊戲大廠自建的雲遊戲平臺；第二：初創公司搭建的雲遊戲平臺（站隊）；第三：流量平臺演化成的雲遊戲平臺，比如快手、抖音、TapTap等。

我們將定義原生雲遊戲為：一種完全基於雲端開發，非移植品的，具備多人聯網、跨終端，全新互動體驗的遊戲型別。