馬蔚華：銀行就是IT企業 蓋茨對我影響很大

馬蔚華為中國企業領袖年會2009年度的終身成就獎獲得者。在今年2012中國企業領袖年會中，他也受邀出席，並做了主題演講。他指出，中國經濟發展到今天面臨當今這個世界競爭的格局，增長速度固然不可忽視。但是，在未來的十年，尤其不能單靠鋼鐵、水泥、玻璃，要靠經濟增長中的技術含量，要提出經濟發展的質量。

面對這樣的轉型，這樣一個大的宏觀環境，馬蔚華又表示，我們沒有別的選擇，只有用自己的轉型來支援經濟大局的轉型，因為現在商業銀行也在面臨前所未有的新的挑戰和矛盾，包括經濟增長速度放緩。因此，應該定位成抓兩小企業，小企業和微小企業，而且特別重視在小企業中的成長型的高科技的這樣的小企業。因為這是全世界創新的歷史經驗表明了的。

銀行實際上變成了企業融資的解決方案提供商，變成了中介機構和組織者，要對銀行重新定義。

1999年我剛到招行的時候，作為一個很小的、年輕的股份制銀行，招行在危機中受到了傷害，離岸業務受衝擊較大，不良貸款率也很高。作為一箇中小銀行，我們必須找到自己的方向。那時，業的業務基本上都是同質化的，主要做大企業批發業務，靠利差盈利，零售業務剛剛起步，基本上還是存摺時代。但網際網路已經開始發展，中國開始有1-2千萬網民。

站在新的起點上回顧過去，交出了漂亮的成績單。作為中國境內第一家完全由企業法人持股的股份制商業銀行，招行成立25年來，艱苦創業，從當初只有1億元資本金、1個營業網點和34名員工的小銀行，發展成為了資本淨額超過2000億元、資產總額3.1萬億元、機構網點超過900家、員工近5萬人，在上海和香港兩地上市的全國第6大、全球第56大商業銀行及世界500強企業。招行現已成長為中國境內最具品牌影響力的商業銀行之一。在中國銀監會對商業銀行的綜合評級中，招行多年來一直名列前茅。

招行之所以發展得比較好、比較快，主要得益於近年來率先在中國境內同業中提出並實施了“三步走”和“兩次轉型”。即業務網路化、資本市場化、發展國際化和2004年開始的一次轉型和目前正在實施的二次轉型。

業務網路化中，比爾·蓋茨對我影響很大。我到招行以後，讀了比爾·蓋茨的一些IT方面的書。他說：“傳統的銀行如果不改變現狀，他們就是一群21世紀行將滅絕的恐龍。”

在我看來，銀行就是IT企業，IT的發展會對銀行業產生重大影響。在歷史上，特別是近代有了IT以後，通訊技術的每次變革，都對傳統的銀行產生了非常革命性的影響。重大的科技變革，會給人們的生活方式、生產方式帶來強烈的衝擊，進而產生新的需求，這種需求也包括對金融的需求。

所幸招行抓住了網際網路興起帶來的歷史機遇，於1999年推出了中國境內第一個系統的網上銀行“一網通”，並以此為基礎逐步構建了包括自助銀行、電話銀行、手機銀行等在內的網路服務體系。網上銀行解決了招行物理網點不足的問題，現在招行網際網路的業務替代率是89%。

今天看來，“一網通”和此前推出的“一卡通”成了零售銀行的兩個輪子，我們抓住這個機會發展零售業務。後來的第一次轉型，即2004年開始的轉型，我們明確提出加快發展零售業務、中間業務和中小企業業務。以此為基礎，我們又不斷創新，比如發展信用卡，還被哈佛大學編寫成M教學案例。

在資本市場化方面，我們在資本市場經歷過5次大的融資活動，上市、可轉債發行、H股上市、次級債發行和A+H股配股融資。融入資本市場，給我們最大的一個意義就是促使招行內部治理結構完善，招行不僅由此得以補充資本，更重要的是在管理上實現了脫胎換骨。而發行可轉債讓我們認識到如何讓你的行為得到投資者的認可，跟投資者建立很好的交流機制。到H股上市，讓我們學會了怎樣適應國際遊戲規則。招行H股上市六年，每年我都去路演，這可能在銀行業裡絕無僅有。但正因為如此，保證了我們與投資者的充分交流，獲得了他們的支援。

第三步是國際化，國際化有兩種含義：一種含義是，我們“走出去”的探索；第二種是管理本身的國際化。走出去的探索有兩種模式：一種是在境外設分行，一種是併購，當然還有一種是合資。這幾種形式我們都做了探索，比如2008年，招行紐約分行成立，是第一個進入美國市場的中國銀行。之後併購香港永隆銀行，以及建立合資保險公司招商信諾人壽保險公司，都是我們在國際化方面進行的良好的嘗試。

我認為，銀行必然遇到兩個脫媒：第一個脫媒，是資本性的脫媒，就是間接融資要逐漸被直接融資取代。當年以股票市場為代表的直接融資比例還很小，債券市場也微乎其微，90%以上的融資靠銀行，那時我已經感到，這種融資方式一定會改變。美國在80年代石油危機之後，間接融資佔比就已經不到60%了。90年代時，利率市場化已經完成，美國銀行體系的間接融資比例已經降到不到30%。這種事在中國肯定要發生，銀行的市場份額肯定要受到直接融資的挑戰。第二個就是技術性的脫媒，就是IT技術會對中國的銀行支付體系產生重大影響。兩種脫媒現象會使銀行的融資中介地位受到挑戰，銀行必須要加快轉型不斷創新經營模式，才能獲得新的生存發展空間。

這幾年來，“巴塞爾三”的推出，本身就是一個科學的資本管理系統。我力圖透過推動資本管理帶動全行的管理更加科學化。我們的第二次轉型，許多內容都是從這裡開始的，就是加快轉變經營方式，真正走集約化經營的道路。

實踐表明，“三步兩轉”戰略較好地把握住了銀行業發展趨勢，切實推動了招行的業務發展與價值提升。招行過去十來年的奮鬥發展史，就是一部透過“三步兩轉”發展戰略來實現差異化特色經營、謀求戰略持續領先的歷史。

如今，網際網路對銀行的衝擊，已經超出了我的預想。前不久“光棍節”當天天貓加淘寶網將近200億的交易額給我深刻的啟發。我們身處網路時代，不要以為傳統的東西還會安然的存在。我們不是要抵制它、排斥它，甚至仇視它，我們需要歡迎它，和它攜起手來共同迎接這個時代。未來，網際網路的發展對傳統銀行的挑戰會更深遠，這主要是過去的間接融資和直接融資之外，會有第三種融資形式，就是網際網路融資。而傳輸技術、感測技術、智慧終端、雲端計算、搜尋引擎都在迅速發展，而且容量越來越大，我絲毫都不懷疑移動支付將成為一種非常主要的支付方式。

銀行傳統的經營方式、產品都會受到挑戰，那銀行做什麼呢？做財富管理。過去可能主要靠吸收存款，現在賣理財產品，提供全社會的財富管理，其中也包括對一些高階客戶提供私人銀行服務。財富管理可能將成為一個巨大的市場，有老年人的、年輕人的、有錢人的、一般老百姓的，有對公的、對私的，都需要財富管理。對企業也要提供一整套服務，因為企業不再完全指望銀行貸款了。金融市場越來越發達，銀行實際上變成了企業融資的解決方案提供商，變成了中介機構和組織者，對銀行重新定義。

如果銀行不這樣做，可能競爭就難以為繼。我們力求繼續做到“早一點、快一點、好一點”，招行才能發展得更好。

對整個國家而言，過去十年，經濟發展成績十分顯著，GDP增長了4倍左右，中國經濟從世界第六位上升到第二位。毫無疑問，成績值得肯定。但是，經濟上升，制度紅利下降，中國已經進入改革深水區，改革面臨的任務十分艱鉅。

未來5-10年，對中國來講非常關鍵。中國現在處在一個大環境、小環境都很艱苦的情況下。大環境主要是金融危機和國際政治環境，小環境則是中國經濟轉型、社會轉軌和人們的思想轉變。經濟和社會、科技的發展，都給這個國家帶來很多新的挑戰，過去30年的增長方式，在今天已經難以為繼了，中國經濟增速放緩是不可避免的。

中央提出轉變經濟增長方式非常正確，要增加中國經濟增長的內涵，增加經濟增長的技術含量和競爭力。我們必須在未來的5年裡，堅定不移地把經濟增長方式轉變完成。否則，機會喪失後，或者5年、或者10年，中國就會掉在中等收入陷阱裡。從這個角度來說，我覺得必須做好三點工作：

第一，必須創造一個良好的市場經濟環境。如果說過去這些年我們建立了商品價格交易的市場機制，那未來的5-10年必須完成市場經濟要素市場的價格機制，利率市場化就是其中重要的一條。實現資本的價格以及其它要素價格的市場化，是發揮市場配置資源的基礎。

第二，必須堅定不移地進行政府行政審批制度的改革，轉變政府職能。從經濟轉型的角度看，這是最迫切的。

第三，在科技體制方面，要加大經濟增長的科技含量，加大科技對經濟增長的貢獻。中國科技轉換率才不到20%，西方則高達80%，你不能再動不動就弄點水泥、鋼鐵、玻璃這類的專案。