要點
- Omdia 預計 2022 年將持續出現電視皮膚供過於求的情況，但第二季度將呈現反轉。隨著 2022 年第一季度皮膚價格可能跌到谷底，從 2022 年第二季度開始，由於 FIFA 世界盃的推廣銷售，皮膚需求將增加；另外，當元器件瓶頸再度發生時，皮膚需求也將恢復而造成短缺。
- 有幾個因素將導致 2022 年的皮膚供應過剩問題惡化，直到需求彈性再次達到。中國的新產能、新冠疫情之後皮膚需求的減少、非皮膚零件的短缺和物流問題等因素可能導致 2022 年上半年皮膚價格出現兩位數的下降。
- 2022 年，三星顯示計劃生產超過 100 萬片 QD OLED 電視皮膚，而樂金顯示計劃生產超過 1000 萬片 WOLED 電視皮膚。
新冠疫情在今年引起了顯示皮膚行業的嚴重波動。隨著 2021 年年底的到來，Omdia 回顧了 2021 年的顯示行業，並預測了 2022 年的情況。
以下是對大尺寸顯示皮膚行業相關的各種主題的回顧。
電視皮膚供應與需求
2021 年：基於面積的需求預計將增長 6%，但根據模型，產能增長將超過其 11%。需求急劇下降，特別是在 2021 年第三季度，大尺寸顯示皮膚的過剩率上升到 10% 以上，導致 2021 年第三季度和第四季度的供應過剩。
2022 年展望：Omdia 預計 2022 年將持續出現皮膚供過於求的情況。隨著 2022 年第一季度皮膚價格可能落底，從 2022 年第二季度開始，由於 FIFA 世界盃的推廣銷售，皮膚需求將增加，電視皮膚價格將逐漸反彈；當元器件瓶頸得到緩解後，皮膚需求也將恢復。皮膚定價策略和需求彈性將在 2022 年第一季度至關重要 ─ 皮膚廠商必須確定降價的幅度以再次刺激需求。同時由於電視需求在後疫情時代的變化將會十分劇烈，電視皮膚的價格隨著供需的變化將有可能呈現一年內出現兩次迴圈的現象。
產能轉移和結構調整
2021 年：許多皮膚供應商正將其電視產能改為 IT 產能，特別是在八代線和更小的工廠，因為對 IT 皮膚的需求更強。華星光電也開始將其從三星顯示收購的蘇州工廠的產能部分改為 IT 產能。
2022 年展望：更多的皮膚廠商計劃將其 5.5 代線和 6 代線工廠中額外的 LTPS TFT LCD 產能轉移到車載顯示皮膚和膝上型電腦皮膚生產上。中國皮膚廠商已經在 8.5 代線和 8.6 代線工廠將 a-Si TFT LCD 產能轉移至生產膝上型電腦皮膚。隨著 5.5 代線和 6 代線工廠 LTPS TFT LCD 產能的增加，膝上型電腦皮膚的供應將在未來幾年內增加。
皮膚定價
2021 年：2021 年上半年皮膚價格急劇上升，因為皮膚廠商在元器件短缺的情況下撤回了他們的皮膚需求；因此，當時的皮膚需求急劇下降。然而，封鎖政策放鬆導致的皮膚需求減少和零售價格高企開始影響皮膚價格；電視皮膚價格在 2021 年第三季度急劇下降，預計在 2021 年第四季度將進一步下降。
2022 年展望：有幾個因素將導致 2022 年的皮膚供應過剩問題惡化，直到需求彈性再次達到。中國的新產能、新冠疫情之後皮膚需求的減少、非皮膚零件的短缺和物流問題等因素可能導致 2022 年第一季度皮膚價格出現持續下降。隨著 2022 年第一季度皮膚價格可能落底，從 2022 年第二季度開始，皮膚需求將增加，電視皮膚價格將逐漸反彈；同時元器件瓶頸跟短缺將會是 2022 年持續影響皮膚價格的因素。由於電視需求在後疫情時代的變化將會十分劇烈，電視皮膚的價格隨著供需的變化將有可能呈現一年內出現兩次迴圈的現象。
新的 OLED 電視皮膚尺寸
2021 年：樂金顯示開始在其廣州工廠使用 MMG (multi-model glass) 工藝生產 83 英寸和 48 英寸 OLED 電視皮膚。玻璃效率優於 77 英寸和 48 英寸 OLED 電視皮膚，樂金顯示希望生產 80 英寸 OLED 電視皮膚，並打入更大尺寸的皮膚市場，與液晶電視皮膚競爭。京東方在 2021 年三季度開始生產 100 英寸液晶電視皮膚，並大規模生產 110 英寸液晶電視皮膚。
2022 年展望：樂金顯示計劃在其坡州工廠生產 10 個單切的新 42 英寸 OLED 電視皮膚。樂金顯示還將在 2022 年開發 31 英寸、45 英寸和 97 英寸 OLED 電視皮膚的單切產品。惠科也將開發 100 英寸的液晶電視皮膚。
電視皮膚的 4K/8K 解析度
2021 年：由於體育賽事和三星顯示退出液晶電視業務，中國皮膚廠商，如華星光電、京東方和惠科，一直在生產更多 8K 電視皮膚。然而，高企的電視皮膚價格使 8K 電視皮膚的需求量降低到估計 67.1 萬片。
2022 年展望：三星電子計劃推廣更多的 8K 液晶電視，由中國皮膚廠商提供 8K 皮膚。目前，擁有 10.5 代線工廠的皮膚廠商正在積極生產 8K 電視皮膚，Omdia 預計一些中國皮膚廠商將在 2022 年生產 8K 60Hz 皮膚，作為一種更便宜的選擇。
中國皮膚廠的 LCD 統治地位
2021 年：華星光電在 2021 年第一季度開始在其第二座 10.5 代線工廠（T7）量產。惠科在 2021 年第二季度開始大規模生產其另一座 8.6 代線工廠（H5）。三星顯示已經計劃在 2021 年底量產其 QD OLED 工廠。中國所有皮膚廠的面積產能約為 2.3 億平方英里，佔全球產能的 61%。
2022 年展望：中國工廠有機會擴充套件其產能；例如，惠科將其產能擴充套件到 H2、H4 和 H5 工廠。在實現 18 萬片 / 月之後，京東方可能會進一步擴大其 B17 廠的產能，附加的產能為 12 萬張 / 月。中國所有皮膚廠的產能預計約佔全球產能的 65%。
OLED 電視和 QD OLED 電視
2021 年：樂金顯示已經增加了其廣州工廠的產能，目標是增加市場容量。Omdia 預測 OLED 電視皮膚需求為 800 萬片。三星顯示已計劃在 2021 年第四季度量產其第一座 QD OLED 工廠，並出貨 QD OLED 電視皮膚。
2022 年展望：三星顯示計劃生產超過 100 萬片 QD OLED 電視皮膚，而樂金顯示雄心勃勃，計劃生產超過 1000 萬片 WOLED 電視皮膚。目前，最暢銷的電視品牌三星電子將採購 QD OLED 和 WOLED 皮膚。
皮膚廠商的利潤率
2021 年：在 2020 年底和 2021 年上半年，皮膚供應商的庫存低於正常水平。隨著皮膚採購量的減少，皮膚供應商在 2021 年下半年減少了玻璃投入並管理其庫存水平，以防止皮膚價格自由下跌。
2022 年展望：Omdia 預計皮膚需求將在 2022 年上半年趨於飽和。第一季度皮膚廠的利用率可能低於 2021 年第四季，而皮膚價格的下降將影響利潤率。然而預計第二季度起將逐漸回升。