恆溫器 Thermostat 擇時策略研究

步入量化學習艾莉絲發表於2019-01-08

一個會換擋的交易策略

前言

趨勢行情不會永遠持續下去，事實上市場大部分時間都處於震盪行情，所以才會有人希望能得到一種交易策略，既可以用在趨勢行情，也可以用在震盪行情。

恆溫器 Thermostat 交易策略，就是這種設計理念，在趨勢行情中採用趨勢策略，在震盪行情中採用震盪策略。這有點像汽車換擋，而決定換擋時機的因素，則是以潮汐指數（Choppy Market Index，簡稱CMI）為評判標準。

CMI 計算公式為：收盤價減去29日前的收盤價的絕對值，然後，除以30日內的最高價減去30日內的最低價。

// CMI 指標：CMI:=ABS(C-REF(C,29))/(HHV(H,30)-LLV(L,30))*100;
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一般來說 CMI 的值在0~100區間，值越大，趨勢越強。當 CMI 的值小於20時，策略認為市場處於震盪模式；當 CMI 的值大於等於20時，策略認為市場處於趨勢模式。

整個策略架構，可以簡化的寫成下面這樣：

架構就是這麼簡單，剩下的就是把震盪策略的內容和趨勢策略的內容，填充到這個框架裡面。

震盪策略內容

在震盪市場中，通常存在一種現象：如果今天價格上漲的話，那麼明天的價格下跌的概率更大。而今天價格如果下跌的話，那麼明天的價格上漲的概率更大，而這也正是震盪市場的特性。

// 關鍵價格：KOD:=(H+L+C)/3;
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所以這裡首先定義一個關鍵價格(最高價+最低價+收盤價的平均值)。如果當前價格大於關鍵價格，那麼明天應該震盪看空。相反的，如果當前價格小於關鍵價格，那麼明天應該震盪看多。

BE:=IFELSE(C>
KOD,1,0);
SE:=IFELSE(C<
=KOD,1,0);
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在震盪行情中看多，只代表價格上漲的概率更大一些，並不是指價格一定就會上漲。所以把做多的閾值設定的比較低一點，把做空的閾值設定的比較高一點。

震盪看多進場：

在震盪行情中看空，只代表價格下跌的概率更大一些，並不是指價格一定就會下跌。所以把做空的閾值設定的比較低一點，把做多的閾值設定的比較高一點。

震盪看空進場：

// 定義10日ATR指標TR:=MAX(MAX((HIGH-LOW),ABS(REF(CLOSE,1)-HIGH)),ABS(REF(CLOSE,1)-LOW));
ATR10:=MA(TR,10);
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另外為了防止假突破，導致策略來回止損，因此加入了一個最高價與最低價3日均線濾網來避免這種情形。

// 定義最高價與最低價3日均線AVG3HI:=MA(H,3);
AVG3LO:=MA(L,3);
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最後計算出震盪市的進場價格：

LEP:=IFELSE(C>
KOD,O+ATR10*0.5,O+ATR10*0.75);
SEP:=IFELSE(C>
KOD,O-ATR10*0.75,O-ATR10*0.5);
LEP1:=MAX(LEP,AVG3LO);
SEP1:=MIN(SEP,AVG3HI);
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震盪行情平倉條件：

當 CMI 值大於等於20，即市場處於趨勢模式，該策略系統在趨勢模式下運用布林通道策略。首先定義布林通道：

MA50:=MA(C,50);
UPBAND:=MA(C,50)+STD(C,50)*2;
DNBAND:=MA(C,50)-STD(C,50)*2;
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趨勢策略中的開倉邏輯：

需要注意的是，因為震盪模式的出場是以3日高低均價為準。但是把這個標準放在趨勢模式下就不合時宜了。因此，此時的平倉方式是以當前價格與布林中軌的位置關係來判斷。

趨勢行情平倉條件：

附上策略原始碼連結，開啟連結直接執行：www.fmz.com/strategy/12…

回測

為了將回測結果儘量接近實盤交易，這裡把手續費設定為交易所的2倍，開倉和平倉各加2跳的滑點，回測的資料品種為螺紋鋼指數，交易品種為螺紋鋼主力連續。固定1手開倉。以下是在1小時級別的初步回測績效報告。

從資金曲線和資料來看，該策略表現良好，在螺紋鋼品種回測中，除了2017年下半年有較大回撤外，整體資金曲線是穩步向上的。綜上，恆溫器策略的自動調節交易方式，為大家應對震盪行情提供了一定的思路。感興趣的讀者，可以根據自己的理解適當修改，做進一步的深入研究。